客服帮助 |我要推广 Apple iosAndroid手机网 移动中金 注册 忘记密码? 登录 我的中金:
6月23日基金网诚邀众禄基金王晶老师做客中金在线路演中心与网友进行交流,欢迎各位网友登录http://roadshow.cnfol.com/show/16431踊跃参与。
上投摩根转型动力灵活配置

  顺应趋势,经济转型主题基金

  报告摘要:

  上投摩根转型动力灵活配置混合型证券投资基金  (000328 股吧,行情,资讯,主力买卖)是一只混合型基金本基金主要投资具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行或上市的股票、债券和货币市场工具等。基金经理罗建辉先生具有14年证券、基金从业经历,其管理经验丰富,投资回报优秀。本基金认购起点1000元起,认购费率1.20%(100万以下),最高赎回费0.50%(小于1年持有期).

  经济转型是中国未来十年的投资主题。当前中国的经济结构以重污染、低效率、低附加值的传统产业为核心,从环境与资源的可持续发展来看,当前中国的经济模式并不具备可持续发展性,中国经济的转型势在必行。

  转型动力基金专注投资经济转型主题,把握股市长期趋势。经济转型期,行业分化显著,本基金将专注投资持续受益于经济转型的成长行业,这些行业中的优质公司今年以来股价走势强劲,其未来的长期趋势仍值得看好。今年以来,信息服务、电子、医药生物等经济转型受益行业表现完胜上证指数以及传统行业。

  一、基金产品介绍

  上投摩根转型动力灵活配置混合型证券投资基金  (000328 股吧,行情,资讯,主力买卖)是一只混合型基金,本基金主要投资具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行或上市的股票、债券和货币市场工具等。基金经理罗建辉先生具有14年证券、基金从业经历,其管理经验丰富,投资回报优秀。本基金认购起点1000元起,认购费率1.20%(100万以下),最高赎回费0.50%(小于1年持有期).

  本基金通过投资于符合政策扶植和经济发展方向,具有长期发展潜力的上市公司,充分把握中国未来经济转型带来的投资机会,力争实现基金资产的长期稳健增值。基金业绩比较基准为沪深300指数收益率×80%+中债总指数收益率×20%。基金的投资组合比例为:股票等权益类资产占基金资产的0%-95%;其余资产投资于债券、货币市场工具、权证、资产支持证券等金融工具;权证投资占基金资产净值的0-3%;每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后,保持现金或到期日在一年期以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。

  本基金属于混合型基金产品,预期风险和收益水平低于股票型基金,高于债券型基金和货币市场基金 ,属于较高风险收益水平的基金产品。

  二、基金分析

  1、基金特色

  (1)经济转型是中国未来十年的投资主题

  当前中国的经济结构以重污染、低效率、低附加值的传统产业为核心,从环境与资源的可持续发展来看,当前中国的经济模式并不具备可持续发展性,中国经济的转型势在必行。(数据来源:Choice资讯)


  (2)转型动力基金专注投资经济转型主题,把握股市长期趋势

  经济转型期,行业分化显著,本基金将专注投资持续受益于经济转型的成长行业,这些行业中的优质公司今年以来股价走势强劲,其未来的长期趋势仍值得看好。今年以来,信息服务、电子、医药生物等经济转型受益行业表现完胜上证指数以及传统行业。(数据来源:Choice资讯)


  2、收益分析

  随着近年来A 股市场表现的日趋分化,上投摩根基金管理公司陆续发行了一系列具有明显的主题投资特色的主动投资型基金,如2011 年7月该公司发行的上投新兴动力,较好的捕捉到了结构性行情中新兴产业的投资机会,为投资者提供了具有鲜明主题特色的投资标的。表格1中列出了上投摩根旗下成立时间在2012年之前的股票型和混合型基金在2012年的业绩表现,可以看到10只基金中除上投阿尔法外,其余权益类基金在2012年全部跑赢同类平均,且同类排名靠前,可见上投摩根基金公司股票投资主动管理能力之强。

  表格 1: 上投摩根旗下部分股票型和混合型基金在2012年收益情况

  

基金代码 基金名称 分类 2012年涨幅 同类平均 同类排名
379010 上投中小盘 股票型 13.67% 5.35% 52|434
377010 上投阿尔法 股票型 -7.17% 5.35% 429|434
377240 上投新兴动力 股票型 27.73% 5.35% 5|434
378010 上投成长先锋 股票型 14.32% 5.35% 44|434
377530 上投行业轮动 股票型 13.69% 5.35% 51|434
376510 上投大盘蓝筹 股票型 6.17% 5.35% 189|434
377020 上投内需动力 股票型 8.88% 5.35% 133|434
375010 上投中国优势 混合型 7.13% 3.81% 49|174
373010 上投双息平衡 混合型 11.04% 3.81% 19|174
373020 上投双核平衡 混合型 6.87% 3.81% 53|174

  数据来源:Choice资讯、天天基金研究中心

  3、基金经理分析

  (1)基金经理简介

  罗建辉先生

  南京大学管理学硕士,1999年7月至2002年9月在东方证券有限责任公司资产管理部从事投资研究工作;2002年10月至2005年5月在金鹰基金管理有限公司从事投资研究工作;2005年5月至2009年7月在平安资产管理有限责任公司从事成长股票组合的管理工作;2009年7月加入上投摩根基金管理有限公司,主要从事股票市场及上市公司营运及相关产业投资研究的工作。2009年10月起任上投摩根双核平衡混合型证券投资基金基金经理,2010年12月起同时担任上投摩根大盘蓝筹股票型证券投资基金基金经理。

  (2)管理能力分析

  基金经理罗建辉先生具有14年证券、基金从业经历,历经A股市场完整的牛熊转换,其管理经验丰富,投资回报优秀。

  表格 2: 罗建辉先生过往管理情况

  

基金代码 基金名称 基金类型 起始时间 截止时间 任职天数 任职回报
378010 上投成长先锋 股票型 2013-06-20 至今 126天 7.34%
376510 上投大盘蓝筹 股票型 2010-12-20 2013-08-21 2年又245天 6.70%
373020 上投双核平衡 混合型 2009-10-24 至今 4年又1天 23.08%

  数据来源:Choice资讯、天天基金研究中心,截止时间:2013-10-23

  投资建议等级划分

  

推荐 投资价值高,建议买入
谨慎推荐 投资价值良好,建议谨慎参与,可适当买入
中性 投资价值一般,风险点明显,建议观望
回避 风险较高,建议回避

  免责声明:

  本报告是天天基金网基于公开信息研究发布,不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。市场有风险,投资需谨慎。

  基金网声明:基金网转载上述内容,不表明证实其描述,仅供投资者参考,并不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。
收藏到 博采 百度】【推荐】【打印】【 】【关闭
我来说两句
---------------------------------------------------------------------------------------------
本站所有文章、数据仅供参考,使用前务请仔细阅读法律声明,风险自负
《中华人民共和国增值电信业务经营许可证》编号:闽 B2-20050010 号
《电子公告服务许可证》编号:闽通信互联网 [2008]1 号
网络视听许可证1310422号
广播电视节目制作经营许可证 编号:(闽)字第091号
证券资讯提供:福建天信投资咨询顾问有限公司 [证书:ZX0151]
Copyright © 2003-2017 福建中金在线网络股份有限公司. All Right Reserved.
X