登录推广|客服 |

扫描或点击关注
中金在线客服

使用财视扫码登陆 中金二维码

下次自动登录

登录
忘记密码?立即注册

其它账号登录:新浪QQ微信

手机网财经号
手机网财经号
欢迎您,

首页|财经|股票|行情|数据|基金|黄金|外汇|期货|现货|期指|港股|理财|保险|银行|债券|汽车|房产|视频|路演|博客|财经号

2017年财经排行榜评选圆满落幕 2017年财经大V排行榜顺利收官 中金在线官方微信 10大翻倍金股,您看我就送

首页>>私募频道>>私募动态>>  正文







前三季度股票私募收益最高236.6% 明星私募收益回撤兼顾

来源:一财网     作者:佚名   2017-10-10 23:38:14
中金在线微博
微信 加关注 扫描二维码
关注
中金在线微信

关注

在线咨询

扫描或点击关注
中金在线客服

  随着今年前三季度落下帷幕,公私募基金产品的业绩也逐渐出炉。在具有代表性的股票型产品中,可统计的私募基金最高收益率达到236.59%,有9只收益翻番。公募基金佼佼者的投资领域则主要分布在消费、新能源及海外。

  在统计中可以看到,尽管一些基金产品截至三季度末取得了不错的收益,但是波动较大,最大回撤甚至都超过30%。相对比下,一些管理规模逾50亿的机构能取得近50%的收益的同时最大回撤不到1%,就显得难能可贵。

  “一些4000万-5000万的私募产品,可能就是一只基金就买1-2只股票,因为小规模资金要追求收益率,快进快出,追热点的做法也可以。资金量大的话可能就需要讲究均衡配置,因此规模大的,收益率还不错的话就很难。”华南一位私募负责人称。

  股票私募最高收益236.6%

  回顾今年已经过去的三个季度,A股市场资金在蓝筹股、白马股、周期股、创业板之间玩跷跷板,市场整体呈上涨态势。

  格上研究中心统计发现,在统计期内有连续净值披露的2911只股票型私募基金今年以来的平均收益为9.38%,低于同期沪深300涨幅(15.90%),高于同期中证500涨幅(5.42%)。其中,收益翻番的基金有12只,在所有纳入统计的基金中占比0.41%,其平均收益为141.63%,接近同期沪深300收益的10倍。

  统计进一步显示,今年以来收益率处于50%-100%之间的私募产品有63只,平均收益为63.85%;今年以来收益率处于0-50%之间的私募产品有1987只,在所有纳入统计的基金中占比最大,达68.26%;负收益私募产品有847只。

  据格上的统计,今年前三季度有9只产品的收益率超过100%,其中最高的是236.59%,最低的是109.06%。

  统计显示,今年前三季度,个股涨幅超过100%的股票有206只,剔除今年及去年12月发行的新股,收益率超过100%的个股则不到30只。因此,如果私募基金产品能做到收益翻番,难度可见一斑。

  上述华南地区私募负责人向记者如此举例:“比如我们成立一个产品,规模不大的时候可以在合同中开通融资融券功能,相当于原来规模1000万-2000万的就能放大到3000万、4000万去做;还有一些产品以量化和对冲为多,同时做股票和期货,可能会在期货上有些收益。”

  “如果做得好,一方面原因可能是比较激进,加了杠杆,买了一些小的股票,业绩可能就上来了。目前有2万多家私募,有私募能买到比较牛的票也不是很奇怪。通常我们观察产品业绩时,会把业绩和规模结合起来观察,不会单纯看收益率。因为追求100%的收益承担风险也相应很高,这种一般就适合规模很小的产品,加上杠杆,爬坡也会爬得快一点。不过这样的话,持续性就不太容易维持。综合过去5年甚至10年的业绩来比较,前一年的冠军第二年可能业绩就不太好甚至垫底。”该华南私募负责人也表示。

  虽然收益率惊人,不过这9只产品的波动并不小,其中有2只今年来最大回撤都超过30%。收益排名前三的产品,有2只的最大回撤也都超过了14%。

  在管理规模为50亿以上的私募机构中,景林资产旗下产品锐进29号景林多元策略今年前三季度收益最高。此外,高毅资产、证大投资旗下均有产品今年以来收益超50%。

  具体来看,景林旗下的锐进29号景林多元策略今年前三季度收益高达60.09%,今年以来的最大回撤是2.89%;高毅世宏1号赋余今年前三季度收益率为55.3%,今年以来的最大回撤为2.94%。千合资本旗下的千和紫荆1号今年以来收益率为49.45%,今年前三季度的最大回撤仅为0.94%。

  “今年大多数时候的风格适合于价值风格选手,刚好高毅就是价值投资。很多今年买大票拿着不动的,表现都很不错。”上述华南私募负责人进一步分析称。

  赚钱效应或吸引增量资金入市

  相对于私募基金,公募基金的表现则更为平稳,虽然峰值不如私募,但考虑到公募的特点,业绩也算是可圈可点。

  统计显示,股票基金中,受益于白酒行情,招商中证白酒今年前三季度收益54.5%;交银中证海外中国互联网涨幅47.8%;混合型基金中,华宝兴业中国成长则以50.3%的收益排在榜首。

  剔除因大额赎回造成的净值大涨,总体来看,前三季度收益率超过30%的混合基金有66只;超过40%的混合型基金有10只;股票型基金中有40只收益率超过30%,9只收益率超过40%,并且超过40%的基金产品,有多只投向于海外市场,其中中概互联网基金表现亮眼。

  “首先,成分股是中国新经济的领头羊,身在国内,海外上市,描绘未来中国科技发展没有被A股覆盖的图谱;二是标的公司是各自细分领域的龙头,品牌护城河深厚,盈利能力极强。今年以来市场对上述逻辑充分认同,配合港股和美股的上涨行情,因此中概互联拿出了亮丽的表现。”对此,华南一位公募基金人士分析称。

  同时,“十一黄金周”期间,境外股市一片欢腾——港股创下10年来新高,美国股市更是延续着8年多的大牛市,这不禁使A股市场的投资者对于四季度多了几分期待。

  回顾前三季度,A股总体呈现冲高回落再震荡上行的格局。上证综指和深证成指分别实现7.9%和8.94%的累计涨幅,前三季度A股主要宽基指数表现为:上证50指数 > 中小板指数 > 沪深300指数 > 中证500指数 > 创业板指数。

  从上半年“漂亮50”表现亮眼,到下半年中小板指数迎头赶上、并驾齐驱,A股市场投资风格悄然生变。继业绩稳定、回报持续的大盘蓝筹股之后,具备良好发展前景的优质成长股也开始进入价值投资者的视野。

  “今年上半年上市公司的业绩以及三季度业绩预告等数据来看,经济改善明显,这也是支持市场短期进一步上涨的动力。行业板块方面建议关注消费类板块,同时调整比较充分的银行、保险相关个股也值得关注。”广东富利达资产管理有限公司投资总监樊继浩则表示。

  由于今年以来A股通过不同板块之间的接力表现,凸显了明显的赚钱效应,正在吸引越来越多的机构资金和个人资金入市,因此有基金经理认为,A股市场自年初以来一直处于风险偏好修复的过程中,热点从低估值蓝筹股向其他板块和主题扩散,二级市场的赚钱效应越来越明显,可能吸引更多的增量资金入市,从而形成正向反溃
责任编辑:cnfol001下载中金财经客户端
名博
指南针:七连阳又有何妨 少爷:首战告捷有重大启示 彬哥:六连阳后防止回调 李君壮:连续上攻高抛低吸
推荐
指南针:进场抢三板块 拐点:今大盘轨迹预测

我来说两句

查看所有评论 注册 登录
博客淘股部落圈子

狙击炮:标题芯片,巨大补跌风险 旗帜:2661不是底

股乡:这样操作才能闷声发大财 涨停:破2500点不是梦

少爷:大盘直播狙击炮:股市直播 如何与主力低位抢筹

今天我低吸的股是 下午就有反击 目前A股到底缺什么

股内:机会即将来临! 灯塔:下午大盘的走势分析预测!

短线王:暴跌巨亏怎么办? 鸿牛:出现此信号果断抄底!

买卖:反复过山车强化背离! 冯矿伟:在哪里可以抄底!

天赢居 指南针 波段之子 林荫大道 鸿牛中金客

刘正涛 秦国安 雨农谈股 实战教父 散户20年

慧耕思 短线王 先知窝窝 投机少爷 木头玩股

李博文 天津股侠 旗帜先明 牛传千股 狙击牛熊

金鼎 海西一狼 律动天成 江南股神 短线狙击炮

呈点 金智投资 股市猎枪 北京红竹 涨停板老黄

狗蛋 五域论湛 老怪中国 洛阳上官 痴者断大盘

赞助商链接

专家看盘今日荐股收益排行

赞助商链接

分类信息

X
X